تويت
أصداء الوضع الاقتصادي في أمريكا والصين وجني الأرباح وراء تراجع "مسقط 30"
التماسك فوق مستوى 6340 نقطة مهم للمؤشر.. ومستوى 2656 نقطة آخر الدعم
مسقط- الرؤية
أوصى التقرير الأسبوعي لبنك عمان العربي مستثمري سوق مسقط للأوراق المالية بالتركيز على أسهم الشركات ذات النمو، والتي تُعرف بارتفاع سيولتها السهمية، كما نصح المستثمرين بالابتعاد عن المضاربة في أسهم الشركات منخفضة السيولة، إلا إذا كان هناك تحولاً حقيقياً في العمليات التشغيلية لهذه الشركات، مما سيسهم في جذب المستثمرين إليها وبالتالي جذب المزيد من السيولة لها.
وشدد البنك- في التقرير الذي يرصد بالتحليل الأداء الأسبوعي للسوق- على ضرورة أن يعيد المستثمرون النظر في محافظهم الاستثمارية وإعادة تشكيلها، آخذين بعين الاعتبار نتائج الجمعيات العمومية، مشيرًا إلى إمكانية أن تستحوذ الشركات الجديدة في عينة مؤشر السوق على الاهتمام. وجدد التقرير التوصية التي أصدرها في تقاريره خلال الأسابيع الماضية بأن الاحتفاظ بالنقد أمر ضروري لاقتناص الفرص، وهو ما يرى أنّه جاء دوره لإعادة السيولة وضخها من جديد في السوق.
أصداء عالمية
ويرصد التقرير أبرز الأحداث العالمية التي كانت لها أصداء على الوضع الاقتصادي وبالتالي على سوق مسقط للأوراق المالية قائلاً إنّ من أبرزها خطط الاحتياطي الاتحادي والمخاوف من تشديد السياسة النقدية في الصين من حصول أزمة سيولة في النظام المصرفي الصيني الذي أدى إلى انخفاض أسهمه بأكثر من 5%، وأدى ذلك إلى صعود الدولار بشكل كبير خلال الأسبوع السابق (23-27 يونيو 2013) وهبطت بورصات الخليج معظمها وسط عمليات بيع لجني الأرباح لتتواصل الخسائر منذ إعلان مجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك المركزي الأمريكي) أنّه ينوي تقليص برنامجه التحفيزي، وعليه انخفض المؤشر العام لسوق مسقط للأوراق المالية بنسبة 0.88% ليغلق عند مستوى 6,333.98 نقطة متأثراً بعمليات بيع شملت جميع قطاعاته.
وخلال الأسبوع نفسه سجل "مؤشر العربي عُمان 20" انخفاضاًً بنسبة 1.28% ليغلق عند مستوى 1,109.55 نقطة بقيمة تداولات بلغت 21.61 مليون ريال عماني. وسجل خلال الأسبوع نفسه "مؤشر العربي خليجي 50" انخفاضاًً بنسبة 0.93% ليغلق عند مستوى 1,064.85 نقطة. كما وسجل "مؤشر العربي للشرق الأوسط وشمال أفريقيا 200" انخفاضاً أيضاً بنسبة 0.89% ليغلق عند مستوى 999.82 نقطة.
ويشير التقرير إلى إعلان مجموعة إدارة الاستثمار التابعة لبنك عُمان العربي - مدير الإصدار والمستشار المالي للاكتتاب العام الأولي عن تغطية طرح الاكتتاب العام لشركة الشرقية لتحلية المياه ش.م.ع.ع بواقع 13.1 مرة لعدد 2,2828,051 سهم، أي بأكثر من 4,700 طلب اكتتاب، وقد وافقت الهيئة العامة لسوق المال على مقترح التخصيص للأسهم، كما سيشهد السهم اليوم (الأحد) أولى تداولاته في السوق الموازية حيث سيكون معوماً لمدة ثلاثة أيام ابتداءً من اليوم.
وقال التقرير "من وجهة نظرنا، إنّ انخفاض مستوى أحجام التداول في السوق بشكل ملحوظ له مبرراته في الوقت الحالي حيث انخفضت كل من أحجام وقيم التداولات خلال الأسبوع السابق بنسبة 17.06% و29.11% على التوالي".
جنسيات المتداولين
وفيما يتعلّق بتحليل الجنسيات، لوحظ خلال الأسبوع المنصرم خروج الاستثمار المؤسسي الخليجي من السوق بصافي بيع 0.76 مليون ريال عماني. فيما استمر الاستثمار المؤسسي المحلي واستثمار الأفراد العرب في التواجد بالسوق مسجلين صافي شراء بواقع 0.22 مليون ريال عماني. و0.24 مليون ريال عماني على التوالي.
وقطاعياً، وللأسبوع الثاني على التوالي انخفضت جميع قطاعات السوق متأثرة بعمليات جني أرباح كبيرة على أسهمها فكان الخاسر الأكبر هو القطاع الصناعي الذي انخفض بنسبة 0.72% ليغلق عند مستوى 9,216.79 نقطة متأثراً بضغوط بيعية على أسهم كل من شركة جلفار للهندسة والمقاولات والشركة الوطنية لمنتجات الألمنيوم وشركة ريسوت للإسمنت حيث لم يتأثر القطاع بالأخبار الإيجابية من شركة صناعة الكابلات العُمانية التي وقعت مع شركة الكهرباء القابضة ش.م.ع.م وشركاتها التابعة اتفاقية إطارية لتوريد كابلات وموصلات كهربائية على مدى ثلاث سنوات بقيمة إجمالية تبلغ 80.1 مليون ريال عماني. وعليه ارتفع سعر السهم يوم الإعلان بنسبة 3.52% ليغلق نهاية الأسبوع عند 1.855 ريال عماني.
وجاء قطاع الخدمات ثانيًا في الانخفاض بنسبة 0.67% عند مستوى 3,302.08 نقطة متأثراً بانخفاض أسهم كل من شركة أكوا باور بركاء وشركة شل العمانية للتسويق وشركة الجزيرة للخدمات ومن أخبار شركات القطاع أكدت مؤسسة كابيتال انتلجينس التصنيف الائتماني من فئة (عمان بي بي بي-) لسندات النهضة للخدمات القابلة للتحويل إلزاماً لأسهم والتي تم إدراجها في تاريخ 6 أغسطس 2012م في سوق مسقط للأوراق المالية. ويؤشر هذا التصنيف إلى الدرجة الاستثمارية للسندات القابلة للتحويل إلزاماً لأسهم كما أنّ النظرة المستقبلية لهذا التصنيف تظل مستقرة. كذلك فإنّ الفوائد على السندات سوف يتم دفعها نقداً عند إكمال السنة الأولى لإدراج السندات في شهر أغسطس 2013م.
ومن الجدير بالذكر، أنّ الشركة العُمانية القطرية للاتصالات (النورس) أعلنت عن بدء المرحلة الثانية من برنامج تزويد قوة الشبكة والتي ستبدؤها من القريات وفي عدد من ولايات ساحل الباطنة بدءاً من السويق وحتى شناص. ويجري العمل حالياً على ترقية كافة محطّات تغطية الشبكة في مدينة صلالة لمضاعفة استيعابها ولتوسيع نطاق شبكة الجيل الثالث.
وأخيراً جاء القطاع المالي أقل القطاعات خسارة بنسبة 0.27% عند مستوى 7,693.25 نقطة. جاء ذلك نتيجة انخفاض كل من شركة عُمان للاستثمارات والتمويل ش.م.ع.ع حيث تمت موافقة الجمعية العامة العادية السنوية لشركة خلال الأسبوع السابق على مقترح توزيع أرباح نقدية على المساهمين وذلك بنسبة 12% من رأس المال أي بمعدل 12 بيسة لكل سهم عن السنة المالية المنتهية في 31/3/2013م. كما وتمت الموافقة على مقترح توزيع أسهم مجانية على المساهمين وذلك بمعدل 4.285 سهم لكل 10 أسهم. وبالتالي يترتب على هذا التوزيع زيادة عدد أسهم رأس مال الشركة من 140 مليون سهم إلى 200 مليون سهم. وأيضاً شركة أونك القابضة.
وأعلن سوق مسقط للأوراق المالية الأسبوع السابق أنّه قد تقرر تخفيض رأسمال الشركة الدولية للاستثمارات المالية القابضة، من 30 مليون ريال عماني. إلى 20 مليون ريال عماني. وذلك استنادًا إلى قرار الجمعية العمومية للشركة التي انعقدت بتاريخ 28 مارس 2013 بتخفيض رأسمال الشركة.
وعلى صعيد أخبار الشركات، وافقت الجمعية العمومية للشركة العمانية العالمية القابضه بالإجماع على مقترح مجلس الإدارة بتوزيع أرباح نقدية بنسبة 15% بقيمة 15 بيسة عن السهم عن السنة المالية المنتهية في 31 مارس 2013.
دعم ومقاومة
وفي التحليل الفني الأسبوعي، يرى تقرير بنك عمان العربي أنه من نظرته الفنية السابقة وكما أشار سابقًا بأنّ المؤشر باتجاه مستوى الدعم عند 6,340 نقطة وهو بالفعل ما حدث حيث كسر المؤشر هذا المستوى إلا أنّ اتجاه المؤشر لمعاودة الارتفاع في الفترة القادمة مرهون ببقائه فوق مستوى 6,340 نقطة، مشيرًا إلى أن المؤشر سيتحرك في الفترة القادمة ضمن مستوى 6,430 نقطة ومستوى الدعم القوي عند 6,265 نقطة.
وفي السياق المحلي، وفقاً للنشرة الإحصائية الشهرية للبنك المركزي العُماني لشهر أبريل 2013، واصل المتوسط المرجح لأسعار الفائدة الإقراضية على الريال العُماني الانخفاض إلى مستوى 5.559% كما في نهاية أبريل 2013 مقارنة مع نسبة 5.584% من مارس 2013 ونسبة 6.011% مقارنة مع أبريل من عام 2012 وتباطأ النمو الائتماني إلى 7.6% على أساس سنوي في أبريل 2013 (انخفض بنسبة 8.7% في شهر مارس 2013 على أساس سنوي). بالنسبة إلى السيولة، المقاسة بعرض النقد (M1) وبالسيولة المحلية (M2) سجلت أيضاً تراجعاً في النمو. حيث نما عرض النقد (M1) فقط بنسبة 4.5% مقارنة بالعام السابق، واستمر البنك المركزي في امتصاص فائض السيولة من خلال إصدار شهادات للإيداع في حين بقيت نسبة السيولة المحلية (M2) عند مستوى 8.9% على أساس سنوي.
الأسواق الخليجية والعالمية
وعلى الصعيد الخليجي، ابتداءً من هذا اليوم ستبدأ جميع الأسواق الخليجية تداولاتها الأسبوعية وذلك بعد أن تم إقرار تعديل الإجازة الأسبوعية في المملكة العربية السعودية لتصبح الجمعة والسبت حيث من المتوقع أن ينعكس هذا القرار على القطاع المالي السعودي، خاصة سوق الأسهم كونه يُجنّب الأسهم السعودية الصدمات العالمية أيضاً من أهم مزاياه أنه سيشجع المستثمرين الأجانب على دخول السوق إذا فتح للاستثمار الأجنبي ذلك بسبب تقليص فجوة الإجازة بين السعودية والدول التي ينتمي إليها المستثمرون الأجانب.
وباستثناء بورصة قطر التي حققت ارتفاعاً قوياً خلال الأسبوع السابق مسجلة ارتفاعها الأول بعد تراجعها لخمس جلسات سابقة وذلك بعد تسليم سلطة البلاد ليرتفع المؤشر بنسبة 0.45% مغلقاً عند مستوى 9,298.75 نقطة. في حين انخفضت بقية الأسواق الخليجية وسط عمليات بيع لجني الأرباح، وقادت التراجعات مؤشرات سوقي الإمارات حيث انخفض سوق دبي مسجلة أقل مستوى في خمسة أسابيع وسوق أبوظبي للأوراق المالية بنسبة 6.16% و3.08% على التوالي. على الرغم من ورود أخبار من مسؤولين عن أن سوق أبو ظبي للأوراق المالية تخطط لتأسيس بورصة خليجية للمشتقات. ومن أخبار السوق سيتم تنفيذ دمج شركة صروح العقارية بشركة الدار العقارية اليوم وتداول أسهمها تحت اسم الدار العقارية. يليه سوق الكويت للأوراق المالية بنسبة تراجع بلغت 1.82% منهياً تعاملاته عند مستوى 7,912.85 نقطة.
وأخيرًا على الصعيد العالمي، مع نهاية الأسبوع السابق ومع اختفاء الضغوط الاقتصادية والسياسية عن الساحة العالمية اختلف أداء الأسواق العالمية حيث ارتفعت مؤشرات معظم أسواق آسيا، كما ارتفعت مؤشرات جميع الأسواق الأوروبية وشاهدنا مؤشرات السوق الأمريكي باللون الأخضر، واستقر سعر برميل النفط فوق 95 دولارًا للبرميل، الأمر الذي يشير إلى تقلص المخاوف بشأن استمرارية شراء الأصول الأمريكية وأيضاً بعدما هدأ المركزي الصيني المخاوف بشأن أزمة سيولة في القطاع المصرفي للبلاد.
أهم أخبار الأسبوع
البنك المركزي العُماني يصدر شهادات إيداع بـ442 مليون ريال عماني
الموافقة على مقترح تخصيص الأسهم في اكتتاب شركة الشرقية لتحلية المياه
"صناعة الكابلات" توقع اتفاقية مع "الكهرباء القابضة" لتوريد كابلات على مدى ثلاث سنوات بقيمة 80 مليون ريال عماني
الموافقة على إصدار أول صكوك في سلطنة عُمان من قبل شركة تلال للتطوير العقاري بقيمة 50 مليون ريال عماني